Tổng quan thị trường
Canada
BoC đã cắt giảm lãi suất 0.25% xuống còn 2.75%, với lý do là “cuộc khủng hoảng mới” do thuế quan của Hoa Kỳ leo thang. Mặc dù động thái này được nhiều người mong đợi, Thống đốc Macklem nhấn mạnh rằng nó không đánh dấu sự khởi đầu của một chu kỳ cắt giảm, nhấn mạnh sự bất ổn ngày càng tăng và những dấu hiệu ban đầu về áp lực đối với chi tiêu của người tiêu dùng và đầu tư kinh doanh.
Với tác động lạm phát của thuế quan, BoC đã báo hiệu rằng không còn nhiều dư địa để nới lỏng thêm nữa. Tuy nhiên, thị trường hiện đang định giá hai lần cắt giảm nữa nếu căng thẳng thương mại gia tăng.
Eurozone
Trong bài phát biểu hôm qua, Chủ tịch ECB Lagarde đã nhấn mạnh đến những rủi ro địa chính trị cao hơn và sự bất ổn về chính sách thương mại. Bà cũng nhấn mạnh đến môi trường thay đổi hiện tại, đòi hỏi sự nhanh nhẹn và rõ ràng. ECB sẽ theo dõi chặt chẽ kỳ vọng lạm phát trên khắp các thị trường, nhà phân tích, nhà dự báo, hộ gia đình và công ty.
Tuy nhiên, ECB sẽ tích hợp rủi ro và sự không chắc chắn về các yếu tố chính vào chức năng phản ứng của ECB. Đồng euro có thể phụ thuộc vào đồng đô la Mỹ cho đến khi có thông tin rõ ràng hơn.
Phân tích kỹ thuật
Dollar index (DXY)
Vĩ mô liên quan
Báo cáo CPI tháng 2 của Hoa Kỳ đã được cải thiện đáng kể, giảm xuống 0.2% MoM (trước đó là 0.5%, dự báo 0.3%) và 2.8% YoY (trước đó là 3.0%, dự báo 2.9%), chủ yếu do giá xăng, giá vé máy bay và hàng hóa vận tải giảm mạnh.
Tuy nhiên, đây có thể là sự điều chỉnh theo mùa. Thuế quan thương mại có thể ảnh hưởng đến lạm phát tháng 3, làm dấy lên lo ngại về tình trạng trì trệ và làm đồng USD suy yếu hơn nữa.
Quan điểm kỹ thuật
DXY dao động trong phạm vi hẹp 103.40–104.00, chờ đợi một đợt bứt phá rõ ràng. Chỉ số này vẫn nằm dưới cả hai đường EMA, cho thấy đà giảm tiếp tục kéo dài.
Nếu DXY phá vỡ trên 104.00, chỉ số có thể kiểm tra lại mức kháng cự tiếp theo tại 104.50.
Ngược lại, nếu đóng cửa dưới 103.40, chỉ số có thể kiểm tra lại mức hỗ trợ tiếp theo tại 103.00.
Dollar – yen (USDJPY)
Vĩ mô liên quan
Đồng yên suy yếu mặc dù có dữ liệu yếu và lạm phát ở Hoa Kỳ ở mức thấp, điều này hỗ trợ cho lập trường ôn hòa của Fed. Trong khi đó, các công ty lớn của Nhật Bản đã đồng ý tăng lương đáng kể trong năm thứ ba liên tiếp, củng cố thêm khả năng BoJ sẽ tiếp tục tăng lãi suất, điều này có thể giúp hạn chế sự mất giá của đồng yên trong thời gian tới.
Quan điểm kỹ thuật
USDJPY đã kiểm tra nhanh EMA78 nhưng không duy trì được xu hướng tăng. Trong khi vẫn nằm trên EMA21, giá vẫn ở trong kênh giảm, cho thấy áp lực giảm tiếp tục hiện diện.
Nếu USDJPY phá vỡ xuống dưới EMA21, giá có thể tiếp tục giảm về hỗ trợ gần nhất tại 146.50.
Ngược lại, nếu USDJPY vượt trên EMA78 và 149.50, giá có thể tăng lên mức 151.30.
Nasdaq 100 (USTEC)
Vĩ mô liên quan
Sau khi Intel (INTC) phải vật lộn để cạnh tranh, Taiwan Semiconductor có thể sẽ hợp tác với Nvidia (NVDA), Advanced Micro Devices (AMD) và Broadcom (AVGO) để vận hành các nhà máy đúc của Intel (INTC) nhằm sản xuất lại chip tiên tiến tại Hoa Kỳ. Tuy nhiên, sự bất ổn về chính sách và thuế quan vẫn có thể làm lu mờ tâm lý lạc quan của USTEC.
Quan điểm kỹ thuật
USTEC đang tích lũy trong phạm vi 19200–19700 và vẫn nằm dưới EMA21, cho thấy chưa có dấu hiệu bứt phá khỏi xu hướng giảm.
Nếu USTEC phá vỡ xuống dưới mức hỗ trợ tâm lý 19000, chỉ số có thể kiểm tra lại 18750.
Ngược lại, nếu USTEC vượt lên trên EMA21 và đường biên trên của kênh giảm, chỉ số có thể tăng lên 19950.
WTI crude oil (USOIL)
Vĩ mô liên quan
Giá dầu tăng do CPI của Hoa Kỳ chậm lại và lượng hàng tồn kho ít hơn dự kiến. CPI của Hoa Kỳ chậm lại đã nâng cao tâm lý, trong khi lượng hàng tồn kho dầu thô, xăng và sản phẩm chưng cất của Hoa Kỳ được rút ra nhiều hơn dự kiến. Mối lo ngại liên tục về nguồn cung từ OPEC+, Hoa Kỳ và việc nới lỏng lệnh trừng phạt sẽ gây áp lực lên tâm lý thị trường, nhưng việc cắt giảm sản lượng dầu của Venezuela có thể mang lại sự thúc đẩy ngay lập tức.
Quan điểm kỹ thuật
USOIL đã phục hồi và tích lũy gần biên dưới của kênh giảm và mức hỗ trợ tại 65.20. Xu hướng giảm vẫn duy trì với các đáy thấp hơn.
Nếu USOIL tiếp tục đà giảm, giá có thể kiểm tra lại hỗ trợ tại 65.20.
Ngược lại, nếu đóng cửa trên EMA78, giá có thể tiếp tục tăng lên biên trên của kênh tại 68.80.
Bitcoin – dollar (BTCUSD)
Vĩ mô liên quan
Giá Bitcoin giảm mạnh trong bối cảnh bất ổn vĩ mô nhưng đã phục hồi một phần khi các nhà đầu tư quay trở lại thị trường sau thời gian bắt đáy, thể hiện qua dòng tiền ETF Bitcoin giao ngay tích cực.
Tuy nhiên, sự thất vọng về chính sách tiền điện tử của Trump vẫn tiếp tục gây áp lực lên giá cả. Hướng đi của giá Bitcoin trong tương lai phụ thuộc vào quyết định lãi suất của Fed vào tháng 3.
Quan điểm kỹ thuật
BTCUSD đã bật lên từ biên dưới của kênh giảm và mức hỗ trợ tại 78.500. Giá đang dao động giữa hai đường EMA, cho thấy khả năng tiếp tục tích lũy.
Nếu BTCUSD mở rộng đà tăng trên cả hai đường EMA, giá có thể kiểm tra lại mức kháng cự tại 91.500.
Ngược lại, nếu phá vỡ xuống dưới hỗ trợ 78.500, giá có thể tiếp tục giảm xuống 71.000.
Lưu ý:
- Thông tin trên tài liệu này được cung cấp vì mục đích thông tin và không được coi là nội dung tư vấn đầu tư hoặc lời đề nghị hoặc mời chào giao dịch đối với bất cứ sản phẩm giao dịch tài chính nào.
- Mọi quan điểm đưa ra trong tài liệu này hoàn toàn mang tính cá nhân của người trình bày và không phải là một lời khuyên đầu tư.
Cảnh báo rủi ro:
- CFD là các sản phẩm phái sinh phức tạp có mức rủi ro thua lỗ cao do có sử dụng đòn bẩy, nên có thể không phù hợp với tất cả các nhà đầu tư.
- Trong mọi trường hợp, GenZ Đầu Tư sẽ không chịu trách nhiệm pháp lý đối với bất kỳ cá nhân hay tổ chức nào trước bất kỳ tổn thất hay thiệt hại nào, dù toàn bộ hay một phần, gây ra bởi, phát sinh từ, hoặc liên quan đến bất kỳ hoạt động đầu tư nào.