Tóm tắt thị trường
Hoa Kỳ
Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) tháng 11 của Mỹ không có nhiều biến động đáng kể, tuy nhiên, một số yếu tố kinh tế tích cực, chẳng hạn như chi phí nhà ở tăng, đã tạo ảnh hưởng đến tâm lý chung của thị trường. Điều này củng cố dự đoán về khả năng Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) sẽ giảm lãi suất 0.25% trong tuần tới, với xác suất hiện tại lên đến 98%.
Sự lạc quan trên thị trường đã thúc đẩy dòng tiền quay trở lại với cổ phiếu công nghệ. Nhóm cổ phiếu Mag-7, bao gồm cả Tesla (TSLA), đã ghi nhận mức tăng trưởng ấn tượng, với một số mã đạt đỉnh lịch sử. Chỉ số Nasdaq cũng tiếp tục đà tăng trưởng mạnh mẽ, chạm mốc 21.800 điểm, mức cao nhất từ trước đến nay.
Trung Quốc
Căng thẳng thương mại giữa Mỹ và Trung Quốc đang leo thang với những động thái mới nhất từ phía Bắc Kinh. Trung Quốc vừa tiến hành điều tra chống độc quyền đối với Nvidia, đồng thời hạn chế xuất khẩu một số loại khoáng sản đất hiếm quan trọng. Đây được xem là biện pháp đáp trả của Trung Quốc trước việc Mỹ siết chặt kiểm soát xuất khẩu chất bán dẫn tiên tiến.
Mặc dù hậu quả của những xung đột này vẫn chưa hoàn toàn rõ ràng, nhưng rõ ràng là cuộc cạnh tranh chiến lược giữa hai nền kinh tế lớn nhất thế giới đang ngày càng gay gắt. Điều này có thể gây ra những xáo trộn đáng kể cho chuỗi cung ứng toàn cầu và ảnh hưởng đến tăng trưởng kinh tế chung.
Phân tích kỹ thuật
Dollar Index (DXY)
Vĩ mô liên quan
Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) tháng 11 của Mỹ đã tăng 2,7% so với cùng kỳ năm ngoái, chủ yếu do ảnh hưởng của hiệu ứng cơ sở thấp và giá thực phẩm leo thang. So với tháng trước, CPI tăng 0,3% do chi phí nhà ở tăng.
Tuy nhiên, CPI lõi (loại trừ giá năng lượng và thực phẩm) lại giữ nguyên ở mức 3,3% so với cùng kỳ năm trước.
Kết quả này phù hợp với dự đoán của thị trường và củng cố khả năng Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) sẽ nới lỏng chính sách tiền tệ bằng cách giảm lãi suất trong tháng 12. Thị trường hiện đang kỳ vọng Fed sẽ giảm lãi suất 0,25 điểm phần trăm, điều này có thể làm giảm sức mạnh của đồng đô la Mỹ.
Quan điểm về kỹ thuật
Chỉ số DXY đang gặp khó khăn trong việc vượt qua ngưỡng kháng cự tại vùng 105.70-106.70. Sự hội tụ của các đường EMA cho thấy xu hướng đi ngang có thể sẽ tiếp diễn.
Trong trường hợp DXY tiếp tục dao động trong kênh giá hiện tại, chỉ số có thể sẽ kiểm tra lại các vùng hỗ trợ và kháng cự của phạm vi này.
Tuy nhiên, nếu DXY thành công bứt phá lên trên đường EMA78, đây có thể là tín hiệu cho thấy chỉ số sẽ tiếp tục tăng điểm.
Dollar – Yen (USDJPY)
Vĩ mô liên quan
Tỷ giá đồng yên Nhật đang chịu sức ép, khiến cặp USD/JPY tăng giá. Mặc dù chỉ số giá sản xuất (PPI) của Nhật Bản trong tháng 11 tăng mạnh nhất trong vòng 16 tháng, báo hiệu khả năng Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BoJ) sẽ tăng lãi suất, nhưng đồng yên vẫn chưa thể phục hồi. Sự thiếu chắc chắn về thời điểm BoJ sẽ thắt chặt chính sách tiền tệ cùng với thanh khoản thị trường thấp trong kỳ nghỉ lễ cuối năm khiến đồng yên dễ bị biến động mạnh.
Quan điểm về kỹ thuật
Cặp tỷ giá USDJPY đã thể hiện sức mạnh đáng kể, tăng vọt lên từ 151.00 và vượt qua đỉnh trước đó, hướng tới vùng kháng cự quan trọng tại 153.00. Sự hội tụ của hai đường EMA tại “điểm giao cắt vàng” càng củng cố thêm tín hiệu tăng giá này.
Nếu USDJPY tiếp tục giữ vững trên mốc 152.00, nhiều khả năng cặp tiền này sẽ thử thách ngưỡng kháng cự gần nhất tại 153.00.
Tuy nhiên, nếu mất đi ngưỡng hỗ trợ 152.00, USDJPY có thể sẽ điều chỉnh giảm và kiểm tra lại vùng giá của hai đường EMA.
Vĩ mô liên quan
Chỉ số USTEC tiếp tục đà tăng trưởng, được thúc đẩy bởi dự đoán về việc Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) sẽ giảm lãi suất 0.25% trong tháng 12. Tâm lý lạc quan của nhà đầu tư vào dịp cuối năm, thường được gọi là “hiệu ứng Santa”, khi họ có xu hướng mua vào cổ phiếu vốn hóa lớn, cũng góp phần vào sự tăng điểm này.
Tuy nhiên, cần lưu ý rằng một số yếu tố có thể cản trở đà tăng của USTEC. Việc chính phủ Trung Quốc tăng cường giám sát các công ty công nghệ lớn trong nước và khả năng ông Trump tái đắc cử Tổng thống Mỹ nhiệm kỳ thứ hai có thể tạo ra những bất ổn cho thị trường.
Quan điểm về kỹ thuật
Chỉ số USTEC đã vượt qua mốc 21500 và đường EMA21, chốt phiên trên 21750. Xu hướng tăng giá được củng cố bởi các đỉnh giá cao hơn và sự phân kỳ tăng của các đường EMA.
Nếu đà tăng này tiếp diễn, USTEC có thể hướng đến thử thách ngưỡng kháng cự tâm lý quan trọng tại 22000.
Tuy nhiên, nếu chỉ số giảm xuống dưới 21750, có khả năng sẽ xuất hiện nhịp điều chỉnh trong khoảng 21500-21750.
WTI Crude Oil (USOIL)
Vĩ mô liên quan
Giá dầu tăng do lo ngại thiếu hụt nguồn cung sau khi Liên minh Châu Âu (EU) nhất trí áp đặt thêm lệnh trừng phạt đối với dầu của Nga. Theo Bloomberg, Mỹ cũng đang xem xét các biện pháp trừng phạt mới, nhắm vào cả những công ty nước ngoài mua dầu của Nga.
Trong một diễn biến khác, tồn kho dầu thô của Mỹ đã giảm 1,435 triệu thùng, đánh dấu tuần giảm thứ ba liên tiếp. Điều này càng làm gia tăng áp lực lên giá dầu.
Quan điểm về kỹ thuật
Giá dầu USOIL đang cho thấy tín hiệu tăng giá mạnh mẽ sau khi vượt qua đường giới hạn trên của kênh giảm. Hiện tại, giá đang tiến gần đến ngưỡng kháng cự quan trọng 70.00.
Sự giao nhau của hai đường trung bình động EMA21 và EMA78, thường được gọi là “điểm giao cắt vàng”, càng củng cố thêm khả năng đảo chiều xu hướng. Nếu USOIL thành công chinh phục mốc 70.00, mục tiêu tiếp theo sẽ là 71.40.
Tuy nhiên, nhà đầu tư cũng cần cảnh giác với khả năng điều chỉnh. Nếu USOIL không thể vượt qua 70.00 và quay trở lại kênh giảm, đồng thời phá vỡ xuống dưới cả EMA21 và EMA78, giá có thể sẽ giảm về vùng hỗ trợ 67.60.
Bitcoin – Dollar (BTCUSD)
Vĩ mô liên quan
Số lượng Bitcoin nắm giữ bởi các nhà đầu tư lớn (với hơn một triệu USD) đã giảm đáng kể khi họ rút hơn 15,000 BTC. Điều này khiến số dư Bitcoin trên các sàn giao dịch xuống mức thấp nhất trong 5.5 năm, chỉ còn khoảng 2.8 triệu.
Mặc dù vậy, sau chuỗi ngày rút tiền liên tục, nhà đầu tư GBTC đã nạp lại hơn 20 triệu USD vào ngày hôm qua. Đồng thời, dòng tiền ETF đạt mức dương với hơn 223 triệu USD, cho thấy sự lạc quan từ phía nhà đầu tư.
Tuy nhiên, cần lưu ý rằng thanh khoản thị trường hiện đang ở mức thấp, điều này có thể dẫn đến biến động giá mạnh hơn.
Quan điểm về kỹ thuật
Bitcoin (BTCUSD) đã thể hiện sức mạnh đáng kể khi không chỉ phục hồi hoàn toàn từ những khoản lỗ gần đây mà còn vượt qua ngưỡng tâm lý quan trọng 100.000 USD. Hiện tại, giá đang giao dịch trong một kênh tăng giá với đường trung bình động hàm mũ (EMA) đang mở rộng, cho thấy xu hướng tăng vẫn đang chiếm ưu thế.
Kịch bản tích cực là nếu BTCUSD giữ vững được vùng hỗ trợ trên 100.000 USD, đà tăng có thể tiếp tục đẩy giá lên mức cao nhất tiếp theo tại 104.000 USD.
Tuy nhiên, nhà đầu tư cũng cần cảnh giác với khả năng điều chỉnh. Nếu BTCUSD thất bại trong việc duy trì vùng hỗ trợ và phá vỡ xuống dưới 99.500 USD, giá có thể sẽ giảm về vùng 97.265 USD.
Lưu ý:
- Thông tin trên tài liệu này được cung cấp vì mục đích thông tin và không được coi là nội dung tư vấn đầu tư hoặc lời đề nghị hoặc mời chào giao dịch đối với bất cứ sản phẩm giao dịch tài chính nào.
- Mọi quan điểm đưa ra trong tài liệu này hoàn toàn mang tính cá nhân của người trình bày và không phải là một lời khuyên đầu tư.
Cảnh báo rủi ro:
- CFD là các sản phẩm phái sinh phức tạp có mức rủi ro thua lỗ cao do có sử dụng đòn bẩy, nên có thể không phù hợp với tất cả các nhà đầu tư.
- Trong mọi trường hợp, GenZ Đầu Tư sẽ không chịu trách nhiệm pháp lý đối với bất kỳ cá nhân hay tổ chức nào trước bất kỳ tổn thất hay thiệt hại nào, dù toàn bộ hay một phần, gây ra bởi, phát sinh từ, hoặc liên quan đến bất kỳ hoạt động đầu tư nào.
